锟斤拷强锟斤拷锟?锟斤拷锟斤拷锟斤拷锟斤拷锟狡讹拷全省锟绞憋拷锟叫筹拷锟斤拷锟斤拷锟饺讹拷锟斤拷锟斤拷锟斤拷展-安徽省证券期货业协会

过去的一年，是经济发展步入新常态后，资本市场面临形势日益复杂、环境更加多变、困难与挑战不断增多的一年。一年来，我们在证监会的正确领导下，紧紧围绕“两维护、一促进”的核心职责，聚焦监管转型，严格依法行政，推进简政放权，强化监管服务，防范市场风险，维护市场稳定，全省资本市场规范运作基础更加坚实，服务实体经济的能力显著增强。

一是协助地方政府完善市场发展政策。积极参与地方政府相关会议、培训、调研等工作，在规范市场运行、促进市场发展等方面建言献策，协助出台了《安徽省人民政府关于充分利用多层次资本市场着力调结构转方式促升级的意见》等多项政策文件。分别就全省场外市场建设、农商行股权登记托管、期货交割库设立等工作，向省政府上报专题报告，多次得到省委、省政府领导的批示肯定，促进了相关工作的有序推进。

二是引导企业对接多层次资本市场。协同地方政府、沪深交易所、全国中小企业股转系统等有关各方，坚持不懈抓好上市（挂牌）资源培育工作，摸清资源建立清单，区分板块分层引导，深入企业定向指导，调动企业上市（挂牌）积极性。去年，我省企业上市、挂牌进程不断加快，新增IPO辅导备案企业42家、申报企业9家，8家公司成功上市，全省境内上市公司达到88家，家数超过湖北，跃居中部第一、全国第九新三板挂牌企业新增117家，达到162家，家数居全国第九；省股权托管交易中心新增挂牌企业488家、托管企业611家，总数分别达到710家和861家。

三是帮助企业拓宽直接融资渠道。加强资本市场融资政策宣讲，引导企业结合自身实际，统筹股权与债权、公募与私募，多渠道开展直接融资，优化财务结构，降低融资成本，增强发展后劲。去年，全省资本市场完成直接融资358.32亿元，同比增长60%，融资额与我省历史最高水平基本持平（2011年融资358.36亿元）。其中，8家公司IPO，融资40.12亿元；13家上市公司非公开发行股份，融资178.21亿元；59家新三板挂牌公司开展84次定向发行，融资20.41亿元；10家企业发行公司债券，融资91亿元；5项资产支持证券成功发行，融资28.58亿元。

四是鼓励上市公司开展并购重组。坚持把推进市场并购重组与化解行业产能过剩、促进经济转型升级紧密结合，积极协调地方政府部门、上市公司大股东等有关各方，鼓励相关公司通过并购重组，及时化解自身风险，优化资源配置，巩固行业地位，提升盈利能力。同时，保持与证监会相关部门的联系沟通，积极帮助公司协调解决重组过程中遇到的难题，推动加快并购重组进程。2015年，我省有14家上市公司完成并购重组，家数同比增加75%，合计交易金额156.44亿元，同比增长7.9%。

一是积极推进简政放权，激发市场活力。全面梳理审批备案登记等事项，集中清理涉及市场经营机构的限制约束类文件、通知，按照证监会统一部署，先后取消3项行政许可事项、78项报备事项，并做好后续监管衔接工作。全面落实新股发行体制改革政策，进一步精简首发上市辅导备案材料，简化辅导监管程序，提高报备和验收效率。全年完成行政许可20项，同比减少70%。

二是突出问题与风险导向，提高事中监管效能。聚焦市场主体重要问题和重大风险，强化精准监管。深化上市公司风险分类监管，对存在业绩变脸、重组失败、控制人变更、内控体系不健全、持续经营能力不足、年报被出具非标意见等情形的公司，重点开展检查督导。以非现场监管为主，加强非上市公众公司监管，针对重大异常事项，强化事中督导提醒和事后监管处置。充分利用分类评价结果服务日常监管，对合规制度不完善、风控体系不健全、投诉举报较多的证券期货经营机构，加大监管检查力度。

三是强化日常监管与稽查联动，建立“大稽查”工作格局。日常监管中，重大检查参照稽查标准进行，检查程序、监管谈话和监管措施稽查化，避免重复取证。改进和加强违法违规线索发现与处理工作，探索日常监管发现线索直接移送立案的程序模式，提高监管执法效率。必要时及时启动稽查提前介入，由日常监管与稽查部门协同开展专项核查，提高核查的针对性和有效性。去年，实施稽查提前介入1家次，将4起违法违规线索移送稽查。

四是密切系统内外执法协作，加大事后查处力度。加强与证监会机关、交易所、会管单位的沟通配合，强化与公安、工商、银行、通信等部门的工作协作，严厉查处违法违规行为。去年，我局对市场主体采取行政监管措施9次；开展案件调查22件（含辖区案件14件），同比增长10%，包括证监会法网专项行动A类案件4件、涉外案件1件、与公安部门共同查办案件1件、移送公安部门案件1件；处理非法贵金属交易等违法违规证券期货活动线索12起，其中，5起移送公安或工商部门；依法审理5起行政处罚案件，执行罚没款140万元。

一是加强信息披露监管，提高公司透明度。督导公司严格履行强制性信息披露义务，进一步完善内部信息披露制度和流程，强化董事会秘书等相关人员责任，确保信息披露真实、准确、完整、及时、公平，充分揭示风险。试点开展自愿性信息披露专项工作，引导公司以投资者需求为导向，结合行业特点和自身实际，开展自愿性信息披露，充实规范信息披露内容，提高信息披露的有用性和可读性。强化对公司发生敏感事件时信息披露的动态监管，健全信息披露异常情形问责机制。

二是加强定期报告监管，提高报告信息质量。强化与交易所的监管协作，扎实开展定期报告和临时公告审阅工作，梳理分析财务指标变化、会计处理等重点监管关注事项，提升非现场监管效能，明确现场检查的重点和方向，做深做实现场检查。对检查中发现的问题，及时督促整改，强化监管处置。全年开展现场检查34家次、约见谈话42家次、高管约谈129人次，下发监管备忘录25份、监管关注函20份，提请关注年报审计重点134项，督促整改年报问题67项次，对6家上市公司采取了行政监管措施。

三是加强公司治理监管，提高公司内控水平。统筹运用督促自查、监管检查、集中培训、警示通报等方式，增强公司规范意识。针对新上市公司及借壳重组公司，及时组织约见谈话、上门培训，强化源头防范。稳步推进内控规范实施，督导公司建立健全内控体系，严格落实内控制度要求。加强上市公司并购重组与再融资监管，开展实地核查，明确监管要求，促进规范运作。督导上市公司加强内幕信息管理，切实防范内幕交易。结合沪港通运行新要求，推动上市公司进一步提升规范运作水平。

一是加强机构合规和风控监管。督导证券期货公司建立健全全面风险管理体系，完善压力测试机制，增强风险识别、预警和管理能力；加强合规问责与合规有效性评估，全面落实合规管理制度，规范互联网、微信平台经营等行为。完成“两个加强、两个遏制”专项检查，及时督促问题整改。组织开展证券期货行业信息安全应急演练，加强信息系统安全保障。全年完成现场检查47家次，检查对象包括证券期货经营机构、投资咨询机构、互联网股权众筹融资平台、私募基金管理人等各类市场主体，对1名从业人员、2家机构采取了行政监管措施。

三是引导鼓励证券期货行业创新发展。深入开展市场调研，加强政策信息沟通，推动股权众筹、私募基金规范健康发展。支持证券公司建立合理的资本补充规划，稳步开展互联网金融、股票期权等业务创新，便利企业投融资和客户投资理财。支持期货公司通过引进战略投资者、拓展业务等方式，增强综合竞争力，强化风险管理服务。加强期货市场培育，推动在皖设立期货交割库。引导优化证券期货营业网点布局，提升服务的广度与深度。

去年，辖区证券期货公司分类评价总体水平进一步提升，国元、华安2家证券公司分别为A类AA级和A类A级，徽商、华安、安粮3家期货公司均为B类BBB级。上述5家公司2015年度合计净利润44.6亿元（未经审计），同比增长129%。全省证券期货分支机构新增24家，总数达296家；累计证券交易量8.25万亿元，期货代理成交额25.9万亿元，同比分别增长211%和72%。截至去年末，省内已登记私募基金管理人204家，管理私募基金209只，基金规模647亿元。

一是加强风险排查，摸清市场风险情况。建立健全辖区资本市场风险监测机制，科学设置风险预警指标，常态排查市场风险隐患，定期梳理分析风险状况，做到底数清、情况明。动态调整市场主体风险类别，有针对性地开展风险监控。重点关注煤炭、钢铁、大宗物流贸易等行业上市公司风险情况，及时改进和加强监管，研究制定《大宗商品物流贸易现场检查工作指引》等制度，有关做法在证监会系统内推广试行。加强与地方政府的沟通协调，完善应急防控预案，增强风险化解处置合力。

二是聚焦重点风险，推动风险防范化解。协同地方政府，持续推进皖江物流风险化解处置，切实保障投资者合法权益。支持ST国通借助资产重组，有效化解可持续经营风险和退市风险。针对有关上市公司存在的股权结构分散、大股东变更、管理层不稳定、年报被出具非标意见等风险，通过专项核查、下发监管函、监管约谈等方式，持续实施监管处置，督导公司加强信息披露，做好风险揭示。对于连续亏损、经营困难类公司，督促公司规范运作，严防经营风险转化为违规风险。

三是强化快速反应，维护市场稳定运行。积极应对去年股市异常波动，全面落实证监会统一部署，通过下发通知、联络沟通、行业倡议等多种方式，迅速传达证监会相关文件精神，对辖区上市公司、高管人员及大股东维护股价稳定提出明确要求，鼓励其在法律法规允许范围内，采取有效方式稳定股价，增强投资者信心。针对违规减持行为，及时采取监管措施，并移送稽查部门查处。同时，加强对证券期货经营机构信用业务、资管业务等核心业务，以及上市公司大股东股权质押风险的监控，明确监管要求，严防风险发生或外溢。辖区60家公司制定了维护股价稳定方案，31家公司实施了增持，增持总额约13亿元。

一是保障投资者合法权益。督导证券期货经营机构严格落实投资者适当性管理制度，完善执业规范和内部问责机制，规范营销展业行为，向投资者充分揭示产品风险信息。加强上市公司现金分红监管，引导建立现金分红长效机制，保障投资者的收益权。抓好承诺履行监管，重点关注资本运作过程中，上市公司及其大股东、高管的承诺事项，督导承诺履行。在我局持续监管督导下，有关公司股东向公司支付业绩承诺差额款2.31亿元。全年有53家公司实施现金分红，分红金额达74.48亿元，同比增长19.3%。

二是高效处理投资者诉求。优化投资者投诉、举报和信访诉求处理协作机制，坚持运用法治方式处理投资者诉求。与行业协会建立投资者诉求处理对接机制，支持行业协会通过证券期货纠纷调解中心，化解矛盾纠纷，维护投资者合法权益。加强投资者调查、舆情收集和信息挖掘工作。全年接收投资者诉求462起，其中，“12386”热线诉求208起，信访渠道接收诉求175起，证监会投保局转办诉求79起。

三是持续强化投资者教育。组织辖区市场主体，先后开展3.15投资者权益主题宣传和“公平在身边”专项活动，引导投资者树立理性投资、价值投资理念，增强自我保护意识和依法维权能力。我局累计制作宣传材料2万份、编印典型案例5千份，联合新闻媒体发布稿件12篇，指导辖区市场主体发布媒体报道1600余篇、开展投资者保护培训1900余次、组织户外宣传550余场、发放宣传材料54万余份、发送短信700余万条。

四是不断深化法治诚信建设。加强立法研究，配合做好证券法等法律法规的立法协助工作。开展普法教育，组织“法制宣传月”等活动。加强执法培训，规范行政执法工作，推进依法行政。开展诚信宣传，增强市场主体诚信意识。加强诚信数据库建设，强化信息共享，全年录入市场主体诚信信息102条，完成诚信涉密信息查询33次。对86家法人单位及其董监高人员开展诚信量化考核，考核结果通报监管部门和协会，强化激励约束机制。

同志们！2015年全省资本市场各项任务的完成，标志着“十二五”的胜利收官。回首过去的五年，经济金融形势复杂多变，我们全面落实辖区监管责任制，坚持强监管、促规范，抓服务、助发展，防风险、保稳定，经受住了各方面的严峻考验，取得了来之不易的成绩。一是市场规模大幅增长。新增境内上市公司23家，增幅35%；新增证券期货分支经营机构148家，增幅100%；新增证券投资者账户数212.79万户、期货投资者账户数7.37万户，分别增加120%和165%。二是市场结构更加合理。省股权托管交易中心设立运行，新三板市场取得历史性突破，多层次市场发展协调推进，沪深交易所市场、新三板市场、区域性股权市场规模逐次壮大，“金字塔”格局初步形成。三是发展质量明显提高。大批企业通过改制、上市、挂牌和融资，完善了公司治理，增强了发展后劲；证券期货经营机构业务创新稳步推进，经营结构不断优化。四是服务能力显著提升。完成资本市场直接融资1334亿元，超过“十二五”以前历年融资总额；完成上市公司并购重组32家次，交易金额357.64亿元，资本市场的资源配置、投融资和风险管理功能充分发挥。五是市场环境不断优化。完成案件调查73件，审理行政处罚案件6起，投资者合法权益得到有力维护，市场竞争公平有序；一些重大风险得到妥善化解，市场运行积极平稳。

总体看，经过5年的监管规范和督导推动，我省资本市场发展成效显著、进步喜人，市场的承载力、影响力和服务能力迈上新台阶，在促进转型升级、服务创业创新等方面发挥了重要作用。有关工作及成效多次受到省委、省政府领导的批示肯定。成绩来之不易，这是证监会党委正确领导和省委省政府大力支持的结果，与各级政府部门的积极配合、通力协作密不可分，与各市场主体的开拓进取、共同努力息息相关。在此，我代表安徽证监局党委，向大家表示衷心的感谢！

去年末召开的中央经济工作会议强调，在适度扩大总需求的同时，要着力推进供给侧结构性改革，提高供给体系质量和效率，增强持续增长动力,推动社会生产力整体改善。会议要求加快形成融资功能完备、基础制度扎实、市场监管有效、投资者合法权益得到充分保护的股票市场。在近日召开的全国证券期货监管工作会议上，肖钢主席强调，作为市场化配置资源的平台，资本市场具有服务和支持供给侧改革的独特优势，可以为企业提供多样化融资方式，降低企业杠杆率和融资成本，支持企业并购重组，助力产能化解和存量盘活，培育新产业、新业态、新商业模式，服务大众创业、万众创新，激发经济增长新动力，资本市场迎来了难得的发展机遇。肖钢主席指出，我国经济运行保持在合理区间，经济结构调整亮点纷呈，市场资金总体充裕，国企改革深入推进，股市风险得到相当程度释放，这些都有利于市场稳定运行。

具体到安徽，全省资本市场加快发展面临诸多有利因素。资本市场改革全面推进，有利于破除制约市场发展的体制机制弊端，激发市场活力，为我省资本市场发展持续注入新动力；随着“一带一路”、长江经济带等国家战略的深入实施，我省区位优势进一步凸显，经济发展空间广阔，加之我省发展动力加快转换，科技、人才、改革等新的红利加速释放，这将为全省资本市场发展提供更好的物质基础；我省系统推进全面创新改革试验，培育壮大战略性新兴产业，推动传统产业优化升级，亟需深化投融资体制改革，对加快全省资本市场发展的需要更加迫切；当前全省上下对资本市场高度重视，出台了一系列政策措施，发展氛围更加浓厚，认识更加统一，行动更加有力，将为我省资本市场发展提供坚强保障；经过多年发展，我省资本市场体系基本健全，总体规模不断扩大，发展后劲显著增强，运行质量持续提升，市场创新卓有成效，具备在更高层次上加快发展的扎实基础和良好条件。

同时，也要看到，当前宏观经济金融形势错综复杂，经济下行压力依然较大，一些上市公司盈利下滑乃至大幅亏损，经营风险加大，个别公司存在经营风险转化为违规风险的苗头；随着市场创新的深化，一些机构的风险管控能力亟待提升，加之股市、汇市、债市、货币市场等风险因素交互影响，防风险的任务十分艰巨；省内非上市公众公司、私募基金管理人、股权众筹融资平台快速增加，质量良莠不齐，个别市场主体合规意识不强，运作的规范性亟待提高；内幕交易、非法证券期货活动等违法违规行为尚未得到根本遏制，保护投资者合法权益的意识和能力亟需增强；有关市场主体利用资本市场把握发展机遇的能力和动力相对不足，等等。这些都是制约我们发展的因素，必须高度重视，及时采取有力措施加以解决。

一是坚持依法监管，着力建设法治市场。市场经济是法治经济，资本市场是法治经济的最前沿。要实现资本市场的长期稳定健康发展，必须坚持依法监管，用法律法规来规范监管执法权力。一方面，要坚持法无授权不可为，任何监管执法权力必须要有法律依据，不得自我授权。去年，我们对局内各处室的职权事项进行了全面梳理，严格以法律法规和规范性文件为依据确定职权事项，确保职权法定，履责而不越权。另一方面，要坚持法定职责必须为，对于职权范围内的事项，积极按照法定程序行使权力，维护良好的市场秩序，把肖钢主席“敢担当、不任性”的要求真正落到实处。近年来，我局无论是采取的行政监管措施，还是查处的案件数量，都在逐年快速增长，监管执法力度不断加大，监管的威慑力不断增强，有效履行了“两维护、一促进”的核心职责。当前查办案件数量的不断增长，既与监管力度不断加大有关，也反映了部分市场主体守法意识淡薄，个别人员甚至为谋取不法利益，不惜以身试法。各市场主体要切实加强对法律法规的学习，增强法治意识、规范意识，加强内部治理和员工管理，规范经营行为，不要无知犯法，更不要知法犯法。

二是坚持科学监管，着力提高监管效能。推进科学监管是新形势下加强资本市场监管、提高监管效能的基本途径。具体说，就是宏观上，要把握市场运行特征，遵循市场客观规律，提高监管的前瞻性和有效性。要正确把握当前我国资本市场“新兴加转轨”的阶段性特征，更好立足国情，借鉴国际经验；要深刻认识市场趋利避害的本能，注重因势利导、疏堵结合、扶优限劣，强化激励约束，增强市场规范运作的自觉性和主动性；要全面理解虚拟经济本质和市场创新的“两面性”，更好处理发展与监管、创新与规范、虚拟经济与实体经济等方面的关系，推动市场实现更有质量、更可持续、更加健康的发展。微观上，要积极应用现代科技，完善监管执法手段，提高监管执法效率。当前，监管的要求很高，但我们在硬件设备、软件系统、专业技术人员配备等方面还存在短板，主要依靠传统方式进行监管，极大制约了监管效率提升。今后，要借助证监会中央监管信息平台、中央监控系统，积极创造条件，探索建立大数据支撑下的信息化、科技化监管机制，充分发挥信息电子技术在风险监测、问题发现、线索甄别、证据固定等方面的作用，推动监管执法向质量型、科技化转变，增强监管执法效能。

三是坚持创新监管，着力完善监管体系。随着资本市场改革创新的不断深化，市场主体日益增多、业务形态更趋复杂，建设监管有效的资本市场，必须创新理念思维，在抓好行政监管的同时，进一步推动健全市场自我管理机制，在行政监管与市场自我管理两个方面深入探索、持续用力，完善市场监管体系。一方面，要改进行政监管方式。按照肖钢主席要求，深刻总结反思股市异常波动经验教训，聚焦暴露出来的监管不足问题，结合辖区实际，探索创新监管方式，提高监管的有效性。通过深化功能监管，统一执法标准，堵塞监管漏洞；通过推进分类监管，集约使用监管力量，节约监管资源。另一方面，要强化市场自我管理机制。注重发挥行业协会的自律管理作用、市场专业化服务组织的把关作用、社会公众和舆论的监督作用，促进市场自我管理、自我规范、自我净化。两个协会要进一步明确自身定位，增强自律管理、服务会员、化解纠纷、支持监管的能力。各审计评估、保荐督导、法律咨询等中介机构要归位尽责，独立规范执业，做好市场规范运作的“把关人”。

四是坚持底线监管，着力维护市场平稳运行。底线监管就是要在明确底线的基础上，尊重市场主体经营自主权，给市场留有充分发挥调节作用的空间。简单说，这个底线就是运作依法合规、风险可测可控。坚持底线监管，核心是处理好政府与市场的关系。对监管部门而言，关键是强化监管本位、推进放管结合，加强风险监控和持续监管，防范化解风险，打击违法违规。对市场主体而言，要强化底线意识、边界意识，以法律法规为底线、以自身风险管控能力为边界开展业务、推进创新。近年来，监管部门在放松管制、推动创新方面做了大量工作，行业创新的积极性很高，取得了明显成效，应予充分肯定。但创新中也出现一些问题，一些机构全面风险管理落实不到位，风险管控能力与业务增长不匹配，对风险交互影响，特别是极端行情下可能面对的风险评估不足。一些机构为创新而创新、“以钱炒钱”、过度投机，偏离服务实体经济宗旨，自身风险积聚的同时，也推高了市场系统性风险。个别机构信息系统安全漏洞事件多发，外部接入管理风险隐患较大。各机构要加快健全风险管理体系，强化极端情形下的压力测试，完善应急预案，切实防范风险外溢。我局将聚焦重点风险环节，坚持问题导向，强化检查追责，严防系统性区域性风险发生。

第一，进一步抓好企业上市工作。多年来，我们坚持不懈抓上市，取得了很好成效，我省境内上市公司家数的省际排名领先GDP排名5个位次。今年，证监会将实施股票发行注册制改革，建立上海证券交易所战略新兴板，同时壮大证券交易所主板，深入发展中小企业板，深化创业板改革，这对我们都是重大机遇。各拟上市企业和中介服务机构要针对新制度、新要求，调整和加强上市准备工作，既要抢抓机遇，加快上市进程，又要明确自身职责，严格落实发行人的信息披露主体责任和中介机构的把关责任。我局将协同地方政府部门、交易所等有关方面，加强上市资源培育，引导符合条件的企业对接交易所，支持农村商业银行依法依规增资扩股，加快上市进程。

第二，进一步服务中小微企业融资。中小微企业融资难、融资贵是制约经济发展的“硬骨头”，资本市场在这方面大有可为。肖钢主席提出，要加快完善新三板制度规则，优化小额、快速、灵活、多元的投融资机制，探索建立区域性股权市场与新三板的合作机制，开展股权众筹融资试点，这对化解中小微企业融资难题具有重要意义。中介机构要充分利用地方政府的鼓励政策，积极帮助中小微企业在新三板或区域性股权市场挂牌融资。区域性股权市场要坚持私募市场定位，以服务中小微企业直接融资为中心，开展运营模式和服务方式创新。我局将配合地方政府，联系协调证监会有关部门，积极争取参与股权众筹融资试点，更好发挥资本市场对创新型、创业型、成长型中小微企业的支持作用。

第三，进一步加大公司债券融资力度。去年初，交易所公司债券的发行主体扩大至公司制法人，发行审核效率也大幅提升。一年来，交易所公司债券发行规模大幅增长，一级市场中标利率屡创新低，这对拓宽我省企业融资渠道、降低融资成本极为有利。去年，我省公司债券融资91亿元，仅占全国公司债券融资（2.16万亿元）的0.42%，公司债券融资的空间还很大。今年，证监会将进一步推进公司债券品种创新，发展资产证券化。辖区各公司要高度重视、认真研究交易所债券市场，结合自身需要，通过发行公司债券、资产支持证券等方式，优化债务结构，降低融资成本，提高财务安全性。中介机构要着重做好公司债券发行服务工作，加强公司债券政策宣传和发行指导，帮助企业了解公司债券审核快、成本低等优势，提高企业发债融资的积极性。

第四，进一步推动再融资与并购重组。随着供给侧结构性改革和国企改革的深入推进，强化资本市场再融资和并购重组功能日益重要。预计年内，再融资与并购重组方式创新会有重要进展，优先股试点管理办法将予修改，并购重组市场化改革继续深化，审核效率将进一步提高。各公司要增强参与资本市场运作的积极性，充分利用资本市场这个资源整合的战略平台，有效获取资金、技术、产能、市场等优势资源，调整产业结构，优化产品结构，提升盈利能力。我局将积极做好服务引导工作，支持上市公司特别是国有控股上市公司通过资产注入、引入战投、吸收合并、整体上市等多种方式做优做强，同时加强对“忽悠式”重组、“跟风式”重组、虚假重组等情况的检查和监管，严厉打击利用并购重组进行的内幕交易、市场操纵、利益输送等违法违规活动。

第五，进一步促进证券期货业发展。鼓励辖区证券、期货公司申请相关业务牌照，交叉持牌，拓展业务范围。支持证券公司建设现代投资银行，稳妥参与金融机构综合经营试点。支持期货公司引进战略投资者，加速上市（挂牌）进程。探索设立服务新三板、区域性股权市场的小微证券公司及科技创业证券公司。引导私募基金健康发展，通过市场化运作方式，加大对优质中小微企业的股权投资，促进战略性新兴产业发展。支持符合条件的期货公司设立风险管理子公司，提高风险管理水平。稳步推进“期货+保险”、粮食银行等期货市场创新，拓展期货市场服务“三农”的渠道和机制。配合地方政府，研究支持省内企业稳妥参与碳排放权期货交易，探索运用市场化机制促进绿色低碳发展。

第一，加强公众公司监管。持续强化上市公司信息披露监管，推进简明化、差异化、分行业信息披露。鼓励上市公司以投资者需求为导向，深化自愿性信息披露。加强定期报告监管，提高信息披露质量。针对信息披露方面的新情况新问题，及时采取针对性措施。以强化上市公司治理、严防内幕交易为重点，加强对“举牌”上市公司行为信息披露的监管。加强公司治理监管，督导公司规范运作，严防内幕交易。加强对现金分红、市值管理、并购重组和再融资等重点领域的监管，规范大股东及董监高增减持。以非现场监管为主，坚持行政监管、自律管理、主办券商督导相结合，加强非上市公众公司监管。强化债券发行人监管，加强债券回购风险管理。落实公众公司及其相关责任人违法失信行为多部门联合惩戒机制。加强对董监高及大股东的培训，推广最佳公司治理和规范运作的实践案例，树好标杆，引导规范运作。

第二，加强证券期货经营机构监管。贯彻执行证监会对新产品、新业务的监管规则，加强对经营机构创新的规范和引导，督导落实风控要求和内控规范，强化风险监测监控和持续监管。督促证券期货经营机构规范发展各类子公司，提高风险管理水平。加强对投资者适当性管理和开户审查的监管，确保客户身份信息的真实性。加强证券期货账户管理，严格落实账户实名制，坚决查处各类转借账户以及开立虚拟账户、子母账户等违规使用账户的行为，坚决取缔各类非法证券期货业务。加强对证券期货经营机构信息系统外部接入的管理，确保交易指令必须在公司自主控制的系统内全程处理，其他任何主体不得对交易指令进行发起、接收、转发、修改、落地保存或截留。加强对金融产品销售及提供服务行为的监管，严格投资者适当性管理的要求。加强行业信息安全监管，督导提升运行维护管理水平。

第三，加强私募基金监管。加强与证监会私募部、中国基金业协会等部门的协作，跟进落实私募基金监管政策。加强私募基金事中事后监管，利用私募基金监管信息系统，做好私募基金行业统计监测，今年上半年要对辖区私募基金开展分层随机抽查和以问题与风险为导向的专项核查，强化对宣传推广、投资管理、利益冲突、客户资金安全等风险多发环节的专项检查，严惩私募基金的违法违规行为。协同中国基金业协会，进一步强化对辖区私募基金的行业自律约束，推动建立声誉约束机制，对诚信缺失的私募基金管理人，通过信息公示、记入诚信档案、取消登记、纳入“黑名单”等措施予以惩治。

第一，上市公司要坚持规范发展。全面落实信息披露真实、准确、完整、及时、公平的“十字要求”，做到公开透明，给投资者一个真实的公司。要注重保护中小股东合法权益，加强与投资者的互动，综合运用网络投票、征集投票权机制为中小股东参与公司决策提供便利，建立健全股东回报长效机制。要立足于公司价值持续增长进行市值管理，立足于做强主业进行融资。董监高不得利用职权谋取私利或为他人谋利，要远离虚假披露、市场操纵、内幕交易三条“高压线”。要严防上市公司控股股东、实际控制人占用上市公司资金问题卷土重来，坚决抵制控股股东利用持股优势挖“地下通道”、搞利益输送。对上述违法违规行为，我局将加强监管检查，从严采取监管措施，依法追究责任。

第二，证券期货经营机构要合规经营。始终坚持正确的创新方向，围绕服务实体经济开展产品创设和业务创新。要牢固树立主动风控、全员风控理念，强化全面风险管理，完善压力测试机制，加强风险评估论证，确保风险管控能力与业务增长相匹配。要全面落实“了解你的客户”原则，审查客户身份信息的真实性、准确性和完整性。要加强投资者适当性管理，把合适的产品卖给合适的投资者。要强化内部管理，加强员工教育，让守法合规、勤勉尽责的理念内化于心、外化于行。要增强社会责任感，发扬“抱团取暖”的精神，自觉维护市场秩序和行业形象。行业协会要加强对履行社会责任的引导和监督，强化行业自律。

第三，私募基金要依法诚信运作。坚持诚信守约，增强契约精神，坚守“受人之托、代人理财”的行业本质。要立足于服务实体经济和满足居民多元化投融资需要，不断提升行业价值。要切实增强法律意识、合规意识，严格遵守公司法、合伙企业法、信托法、基金法等法律法规对资产管理的有关规定和私募投资基金监督管理办法的规定，做到依法合规运营。

第一，加强风险防范处置。强化与系统内外有关部门的信息共享和协同联动，完善市场风险监测预警体系和应急处置机制。关注相关公司经营风险、退市风险、公司债券信用违约风险情况，推动做好风险化解和应急处置工作，严防违规风险发生。督导证券期货经营机构规范杠杆融资、程序化交易等业务，禁止为民间配资提供资金和便利，抑制过度投机。按照证监会统一部署，开展互联网金融风险专项整治，排查以私募基金名义搞非法集资、利益输送等问题和风险，及时查处纠正，妥善处理风险案件，切实规范互联网股权融资和私募基金运作。

第二，加强稽查打非工作。全面落实证监会稽查执法部署，严厉打击重点改革领域和市场各方高度关注的违法违规活动，加大对利用“举牌”搞利益输送、内幕交易等违法违规行为的查处力度。优化稽查与日常监管的联动机制，强化与通信、反洗钱、公安、司法等部门的外部协作。对非法证券期货活动保持高压态势，开展防非宣传进社区活动。配合地方政府，做好各类交易场所清理整顿工作，促进各类交易场所规范发展。

第一，加强投资者诉求处理。按照证监会证券期货投资者诉求处理指导意见，整合信访、投诉、举报等诉求事项的处理工作，完善工作机制，提高诉求处理效率和质量。根据证监会统一部署，推进“12386”热线投诉直接转市场经营主体试点，落实市场经营主体的首要责任。推进纠纷调解解决机制建设，充分发挥行业协会纠纷调解中心的作用，推进调解工作规范化、常态化。

第二，落实投资者保护要求。加强对投资者适当性的监管，督导落实证券期货投资者适当性管理制度，对证券期货经营机构落实“了解你的客户”原则和适当性管理制度情况开展检查，对落实不到位的，依法采取监管措施，并将检查结果与分类评价挂钩，必要时追究机构及相关人员责任。加强对上市公司维护股东合法权益情况的监管，开展专项检查，对未按照规定分红、侵犯中小股东权益的，坚决采取监管措施。

第三，强化投资者教育。动员市场主体共同做好投资者保护工作，使投保工作更加贴近投资者和市场实际需求。督促市场主体多渠道多元化开展投资者教育工作，充分揭示产品风险，引导投资者树立理性投资理念，提高风险意识和自我保护能力。加强对投资者教育基地建设的指导，做好省级投教基地的培育和评选工作，支持有条件的机构建设国家级投教基地，方便投资者就近、便捷获取教育资源。组织开展投资者调查和投资者舆论监测工作，提高投资者教育工作的针对性。

第二，大力推进科学监管。鼓励加强学习调研和监管思考，引导监管干部认识和把握市场规律，增强运用市场规律促进市场健康发展的能力和水平。积极利用中央监管信息平台和中央监控系统，加强与系统内相关部门、单位以及交易所的信息共享，充分发挥信息技术对监管执法的支撑作用。加大经费投入，进一步加强稽查取证和分析辅助系统建设，提高执法取证效率。不断完善功能监管，优化监管资源配置，整合监管制度规则，对金融属性相同的机构、业务或产品，统一监管尺度。

第三，大力推进协作监管。完善与会机关、交易所、协会、会管单位的协作机制，发挥派出机构贴近一线的优势，重视日常监管中发现的风险苗头隐患，加强信息沟通反馈，密切工作对接，实现对各类市场主体的全方位监管协同。强化与其他派出机构之间的监管衔接和检查配合。巩固前期与地方政府部门建立的综合协作机制，进一步扩充协作主体，充实协作内容，提升协作效果。