安徽证监局机构监管处

一、安徽辖区C型证券营业部基本情况
　　（一）设立情况。截至2014年10月底，辖区2家证券公司已获批新设42家分支机构（3家分公司、39家证券营业部），安徽辖区内16家、辖区外26家，其中34家证券营业部为C型证券营业部。同期，收到辖外公司在辖内新设分支机构的批复文件，获批新设证券分公司9家，证券营业部18家，全部为C型证券营业部。
　　（二）运营情况。主要有四种管理模式：第一种是在辖区无证券营业网点的，由公司总部直接领导，采取独立运营模式开展业务，总部直接考核；第二种是在辖区无证券营业网点的，同时新设一家分公司和一家营业部，由分公司对营业部进行管理；第三种是在辖区有证券营业网点的，由证券分公司或者中心营业部统一管理，日常绩效管理纳入证券分公司/中心营业部统一考评；第四种是管理上为分公司—中心营业部—新设营业部，在考核上为分公司—各证券营业部。
　　（三）人员情况。证券营业部的负责人来源为内部选调或社会招聘。员工方面，如上所述采取第一种、第二种运营模式的营业部的员工数量集中在5-8人（不含营销人员），该类型营业部全部设立在省会合肥市区。采取第三、第四种模式的营业部员工多数来自中心营业部且往往占用编制，员工数量集中在3-4人（不含营销人员）。
　　（四）业务范围情况。多为全牌照。
　　（五）合规风控情况。目前有三种模式：第一种是原先在辖区无网点，按照传统营业部模式设立的C型营业部，设合规岗位，一般由后台人员兼任，由总部考核；第二种是辖区有网点，由分公司或中心营业部管理的新设C型营业部，不设合规岗位，由分公司或中心营业部统一负责、协助把控。目前，绝大多数新设C型营业部采取这种方式；第三种是辖区有网点，由分公司或中心营业部管理的新设营业部，由证券营业部负责人兼任合规风控，分公司或中心营业部进行指导。
　　（六）A型或B型营业部变更为C型营业部情况。截至2014年10月底，变更为C型营业部的共4家。
二、安徽辖区新设C型营业部存在的问题
　　（一）人员方面。主要体现在：证券营业部负责人对证券相关法律法规及监管政策的认识、学习较欠缺；急速扩张的营业网点凸显相应岗位的人才荒；一人身兼多职现象普遍存在；员工跳槽可能引发信访投诉问题；个别新设C型营业部负责人在中心营业部兼职可能带来利益冲突风险、营销风险等，需进一步研判。
　　（二）合规风控方面。主要体现在：存在重创新业务发展，轻合规风控建设的倾向；分公司或中心营业部负责C型营业部合规风控模式的，由于合规风控由分公司或中心营业部负责，合规风控员工不属于新设营业部，不由新设营业部考核，是否有足够的事业心履行好合规风控职责以及距离的原因可能导致对合规风控的把控出现问题。
　　（三）管控能力方面。多数新设营业部在地级市或者县级市，在当地有传统营业部的，新设营业部可以就近上挂，而多数异地券商只在省会城市合肥设立了分公司或者中心营业部，这些券商的新设营业部只能向合肥挂靠，分公司或者中心营业部的管理半径随之增大，能否有效管控多个营业网点，值得商榷。
　　（四）业务方面。主要体现在：经纪业务方面，由于考核压力，可能存在全员营销的隐患以及对经纪人的管控问题；证券承销与保荐业务方面，可能存在营业部全面包揽承揽和承做两部分的情况，由营业部大包大揽，再由公司总部进行巡回“查缺补漏”。
　　（五）投资者适当性方面。主要体现在：多数 C型营业部员工人数少、从业年限短，所面对的客户、产品却越来越多、越来越复杂，投资者适当性管理和服务存在挑战；市县一级的投资者偏好在营业部现场接受面对面的投资者教育，而新设C型营业部营业面积小、人员少，无法满足投资者需求；投资者保护工作表面文章多，怎样将该项工作做实做细，值得思考。
三、对加强安徽辖区C型营业部监管的思考
　　（一）通过严格对证券分公司和中心营业部的监管，强化对新设营业部的监管。多数新设营业部的运营模式是证券分公司或中心营业部—新设营业部，而且新设营业部的数量快速增加，以证券分公司和中心营业部为抓手强化对新设营业部的监管，可以节省监管资源，提高监管效率。另外，目前辖区内的非通道业务日益向分公司、中心营业部集中，重大风险也随之向分公司、中心营业部集中。因此，应将分公司、中心营业部纳入日常监管并作为重点。
　　（二）进一步加大现场检查和非现场检查工作力度。在现场检查方面，对业务内容不同的分支机构采取差异化的检查策略，实行以问题和风险为导向的检查指导思路和方式，增加专项抽查、突击检查的次数；在检查内容上，针对分支机构的实际情况，制定有针对性的检查底稿，强调检查质量，摒弃追求覆盖率的检查模式，做到检查一家，查透一家。在非现场监管方面，充分利用CISP系统，对新设营业部日常经营进行跟踪监控，及时了解相关信息，对风险做到早发现、早解决。针对发现的问题，加强事后问责力度，及时采取监管措施。
　　（三）严格C型营业部负责人履职监管。证券公司分支机构负责人任职资格核准取消后，为做好后续监管，安徽证监局及时发布通知，明确监管要求，强化公司的主体责任，并及时对备案材料进行审阅。如在审阅或日常监管中发现聘任不合格人员的，将采取责令限期更换等措施，严格责任追究，形成监管震慑。同时，对新设分支机构负责人进行任职谈话，宣讲政策，明确监管红线。
　　（四）督促证券公司加强对新设C型营业部的管控。督促证券公司根据自身发展战略与市场定位，合理设置分支机构，鼓励分支机构向专业化、多样化转型；督促证券公司加强对分支机构负责人和从业人员的教育培训，加强合规管理与风险监控，健全投诉纠纷处理机制，完善业务台帐，切实提高风险管理能力。
　　（五）探索实施营业部分类评价与日常检查联动。将辖区证券营业部分类结果与日常检查安排联动挂钩，作为确定现场检查比例、频度以及非现场检查关注度等工作的依据。
　　（六）探索实施差异化监管。探索对分支机构实施分类监管的政策，根据B型、C型营业部的特点分别规定监管标准与要求，实施差异化监管，充分利用有限的监管资源来提高监管效能。